Уолтер Уайт, скромный школьный учитель химии из Альбукерке, получает страшный диагноз — неоперабельный рак лёгких. Осознавая, что его жалкой учительской зарплаты не хватит ни на дорогостоящее лечение, ни на обеспечение будущего беременной жены и сына-инвалида, он отчаянно ищет способ быстро раздобыть крупную сумму денег. Его гениальный химический ум находит криминальное, но потенциально прибыльное решение — изготовление высококачественного метамфетамина. Для реализации плана Уолтеру нужен проводник в подпольный мир, и его выбор падает на Джесси Пинкмана, своего бывшего нерадивого ученика, которого он когда-то с презрением выгнал со своих уроков.
Ирония судьбы в том, что Джесси, мелкий уличный дилер, как раз лишился напарника и лаборатории после полицейского рейда. Теперь этот странный тандем — умирающий гений и неудачливый наркоман — вынужден объединиться, чтобы наладить опасное производство. Их путь лежит в мрачный и жестокий мир наркобизнева, где за каждым углом их подстерегают алчные конкуренты, безжалостные наркобароны и агенты УБН. Уолтеру предстоит не только освоить правила кровавой игры, но и столкнуться с внутренним конфликтом: как далеко он готов зайти, оправдывая свои преступления заботой о семье, и не превратится ли в процессе его борьбы за жизнь в того самого монстра, которого он всегда презирал?